Građani koji žele povećati svoju štednju, pribjegavaju svim vrstama načina na koje se mogu akumulirati. Trenutno je postalo popularno stjecanje svih vrsta obveznica, dionica i druge imovine, ali ne i svi imaju iskustva u upravljanju takvim ulaganjima, tako da ovom fondu vjerujete u posebno povjerenje, ulaganje.
Što je investicijski fond
Ako privatne osobe imaju uštede u obliku rezervnog kapitala, onda se mogu uložiti u razvoj vlastitog posla ili otvoriti depozit kako bi uštedjeli, a možete ih povjeriti profesionalnim menadžerima kako bi ostvarili profit. Investicijski fond je opcija za stvaranje vlastitog novca uz dobit. Ulaganje u njih uvijek je povezano s rizicima, ali budući da upravljanje ulaganjima dolazi od iskusnih sudionika na tržištu, takve okolnosti više sile javljaju se rijetko, samo u vrijeme globalne ekonomske krize.
Izravna ulaganja
Upravljanje kolektivnim ulaganjima, koje je uglavnom zastupljeno vrijednosnim papirima, bavi se privatnim dioničkim fondovima. To su organizacije s ograničenom odgovornošću čija je djelatnost ograničena na desetljeće, iako se može produžiti. Izvrstan primjer je ruski Fond za izravna ulaganja. Organizacija se bavi portfolio investicijama. Prikupljanje sredstava dolazi od investitora, koji su osiguravajuća društva, mirovinski fondovi.
Financijska i investicijska
Takve organizacije kao glavni cilj svojih ulaganja postavljaju stjecanje financijske imovine, a ne materijalne imovine. Organizacija financijskih investicijskih fondova sastoji se od stjecanja:
- dužničke obveze;
- veze;
- potvrde o depozitu, itd.
pothvat
Ime se prevodi s engleskog kao "rizično". Venture ulaganja uključuju ulaganje novca u nove, razvijajuće projekte kako bi se ostvarila dobit od uspješne implementacije startupa. To je rizično, jer novi posao uvijek ima rizik od izgaranja. Venture Capital Fund je organizacija koja ulaže u razvoj inovativnog projekta, nastojeći dobiti ne samo marginu, već i zauzeti cijelu nišu u ovom sektoru na tržištu.
To mogu biti banke, velika poduzeća i pojedinci. Svrha takvog investicijskog fonda je ostvarivanje dobiti od uvođenja novog posla. Oni mogu imati specifičan fokus i ulagati u određenu industriju, ili mogu upravljati svojim financijama na nekoliko različitih, nepovezanih projekata iz različitih područja.
Oblici investicijskih fondova
Ne postoji jedinstveni pristup klasifikaciji investicijskih fondova u sadašnjoj fazi. U pravilu, zakonodavstvo jedne zemlje samostalno regulira gradaciju i vrste investicijskih organizacija. U Rusiji je usvojen sljedeći pravni oblik investicijskih fondova:
- vlada;
- nevladina;
- za-dobit;
- kolektivna ulaganja.
stanje
Pravni oblik podrijetla može se razlikovati od nacionalnog investicijskog fonda. Osnivači takve investicijske organizacije su vladine agencije, među kojima, primjerice, vlada, Centralna banka, Ministarstvo financija. Glavna svrha državnih sredstava je akumulirati uštede za rješavanje problema nacionalnog karaktera. To bi moglo biti socijalno osiguranje, mirovinska štednja građana zemlje, rezerviranje sredstava za dobrobit budućih generacija itd. Istaknuti predstavnik je Investicijski fond Rusije.
Nedržavnih
Ulaganja u nedržavne investicijske fondove pomažu profitabilnom upravljanju novcem. Osim toga, takva ulaganja pružaju izvrsnu priliku za osiguravanje ugodne starosti i brigu o budućim generacijama. Rizici ulaganja novca u nedržavne investicijske fondove, iako postoje, su minimalni. Organizacija je dužna vratiti sve dugove svojim investitorima, čak i ako je oduzeta dozvola.
Investicijske aktivnosti nedržavnih mirovinskih fondova imaju različite prinose, ali pri odabiru poduzeća bolje je dati prioritet onomu koji ima veliki broj investitora, a ne onom koji obećava veću dobit. Dugo vrijeme rada na tržištu zemlje i povjerenje građana najbolji je pokazatelj stabilnosti, kojoj treba vjerovati.
Neprofitne
Među svim investicijskim organizacijama posebno mjesto zauzima neprofitni investicijski fond. U svojim aktivnostima takve organizacije prikupljaju novac za dobrotvorne svrhe, razvoj znanosti i inovativne razvoje koji mogu donijeti korist čovječanstvu - jednom riječju, ulažu u dobra. Najpoznatije organizacije su:
- World Wildlife Fund;
- Liječnici svijeta;
- Crveni križ;
- Sorosova zaklada i drugi.
Kolektivno ulaganje
Grupa malih investitora može kombinirati svoja ulaganja u korporativni investicijski fond kako bi prenijela upravljanje svojom imovinom na profesionalnog menadžera koji je u mogućnosti ostvariti dobit od primljenih ulaganja. Zajednički fond je vrlo popularan jer daje ljudima koji imaju mali kapital priliku da ulažu novac i od njega dobiju pristojnu zaradu.
vrste
Postoji veliki broj investicijskih fondova, a mogu imati i različita imena, iako obavljaju iste funkcije. Prema tome, prema pravnom obliku, investicijski fondovi mogu se razlikovati u tri kategorije: ugovorne, korporativne, zakladne fondove, a ovisno o djelatnosti i strukturi, razlikuju se sljedeće vrste:
- otvori;
- zatvorena;
- mješoviti.
otvoreno
Otvoreni investicijski fondovi češći su u Rusiji. Budući da investitori mogu stalno pratiti svoju profitabilnost, to je ključna značajka njihove popularnosti. Aktivnosti takvih organizacija regulira država, što omogućuje minimiziranje rizika. Ulagatelj može u bilo kojem trenutku kupiti ili prodati svoj udio u investicijskom fondu. Međutim, imaju i svoje nedostatke, među kojima je investicijski portfelj ograničen, jer država može nametnuti ograničenja na kupnju određene imovine.
zatvoreno
Formirani su investicijski fondovi zatvorenog tipa kao dionička društva. Njihova posebnost je izdavanje ograničenog broja dionica kojima se stalno trguje na burzi, kao i vrijednosni papiri drugih tvrtki. Njihova se vrijednost temelji na njihovoj potražnji, tako da može biti niža ili veća od nominalne. Takvi investicijski fondovi imaju veći rizik od otvorenih investicijskih fondova, ali istodobno je profitabilnost sudjelovanja ovdje mnogo veća. Ako čak i početnički igrači mogu sudjelovati na otvorenom, u igru dolaze samo iskusni ulagači.
interval
Dobiti stalan prihod uz istodobni rast moguće je pri ulaganju sredstava u mješoviti investicijski fond. Glavna značajka takvog investicijskog fonda je raspodjela ulaganja u dva smjera. Poredak kapitala ide jednako između dionica koje su odgovorne za profitabilnost i obveznica koje su povjerene ulozi redovnog profita. Tijekom razdoblja pada na financijskim tržištima, ova metoda raspodjele ulaganja pomaže u izbjegavanju gubitka dobiti.
pravičnost
Kapitalni investicijski fondovi su otvorena dionička društva koja pomažu neprofesionalnim građanima da sudjeluju u investicijskim aktivnostima. Možete postati investitor na dva načina: ili kupiti dionice na burzi, ili ući u sastav u fazi stvaranja (registracije) organizacije. Tijekom privatizacije čekova široko je popularan dionički investicijski fond. Zbog toga su došle različite strukture koje su zamijenile investicijski fond za provjeru, od kojih je jedan bio AIP.
zajednički
Investicijski fondovi, koji se nazivaju i investicijski fondovi, pouzdani su objekt kolektivnog ulaganja, čiji su vlasnici dioničari. Upravljanje dioničkim investicijskim fondom provodi društvo za upravljanje. Ukratko, društvo za upravljanje kupuje vrijednosne papire za novac dioničara kako bi ostvarilo dobit. Primljeni dohodak raspoređuje se među investitorima prema registru vlasnika udjela (dionica). Kao primjer možemo spomenuti uzajamne fondove VTB 24, Alfa banke, Sberbank uzajamnog fonda itd.
Ova vrsta ulaganja je popularna među investitorima, budući da je moguće postati član, s minimalnim iznosom koji počinje od tisuću rubalja. Osim toga, nema potrebe za dubokim znanjem, jer dionicama upravlja upravno tijelo. Ovisno o uvjetima otkupa dionica, investicijski fondovi se dijele na:
- otvoriti (u bilo kojem trenutku možete kupiti ili prodati dionicu);
- interval (operacije se izvode u unaprijed određenom vremenskom razdoblju, na primjer, kvartalno ili mjesečno);
- zatvoren (možete izaći samo na kraju postojanja udjela, na primjer, investicijski fondovi za nekretnine).
U područjima ulaganja mogu se identificirati:
- hipoteka;
- dionički fondovi;
- otvoreni indeks;
- obveznički fondovi;
- živica i tako dalje
Upravljanje imovinom
Investicijskim fondom u pravilu upravlja posebno stvoreno tijelo - društvo za upravljanje. To je profesionalni sudionik na tržištu ulaganja, koji djeluje u skladu s interesima kupaca. Financijska sredstva predviđena Kaznenim zakonom koriste se za kupnju vrijednosnih papira, valutu, a mogu se ulagati iu razvoj industrijskog poduzeća ili pohranjivanje u banku, čime se formira portfolio investicija.
Za svoje usluge tvrtka dobiva od investitora određeni postotak dobiti. Provedba aktivnosti Kaznenog zakona povezana je s dobivanjem dozvole i nalazi se pod bliskom i stalnom kontrolom države. Društvo za upravljanje računovodstvom klijenata otvara pojedinačni investicijski račun. Nakon toga, vlasnik IIS-a pomoći će u dobivanju poreznih olakšica, čime će povećati vlastite prihode.
djelatnost
Država upravlja aktivnostima investicijskih fondova donošenjem zakona i drugih propisa. Provodi usvajanje programa javnih investicija i ima pravo na izravno upravljanje javnim ulaganjima. Osim toga, postoje i ekonomske metode reguliranja investicijskih aktivnosti. U tu svrhu stvaraju se slobodne ekonomske zone, osiguravaju kreditna sredstva, povlastice, provodi se preferencijalno oporezivanje.
prednosti
Ako se uz same definicije, što su UIF, investicijski fondovi i što su PAI manje ili više jasni, vrijedi razmotriti prednosti investicijskih fondova. Na prvom mjestu je ukazati na profesionalno upravljanje. Za pravilno i uspješno upravljanje postoje posebno obučeni ljudi. Oni ne samo da distribuiraju novčane tokove, prate ponude, nego i analiziraju financijsku situaciju, daju procjenu i donose odluku da zarade što je moguće više profita.
Diverzifikacija rizika također je veliki plus. Budući da se sredstva raspodjeljuju na nekoliko sredstava, rizik od gubitka svega je minimalan, što nije slučaj s onima koji sav novac ulažu u jedan izvor. Od pozitivnih aspekata valja istaknuti mogućnost izbora, a zbog velikog broja sudionika smanjuju se rizici i troškovi upravljanja imovinom.
Investicijski fondovi u Rusiji
Različite tvrtke čine vlastiti rejting investicijskih fondova, ovisno o njihovim ciljevima. Među popisom velikih investicijskih fondova možete odabrati pet koji su od najvećeg interesa za stanovništvo u smislu profitabilnosti:
- Fond euroobveznica. UK - Aton management. Otvoreni investicijski fond, koji je dobio povećanje u iznosu od 70, 19%. Aktivnost je usmjerena na očuvanje i povećanje dolarske dobiti ulaganjem u euroobveznice ruskih izdavatelja.
- Euroobveznice Fonda VTB. UK - VTB Capital Asset Management. Otvoreni investicijski fond, koji je dobio porast od 69, 74%. Smjer - rast i očuvanje investicija u američkim dolarima uz pomoć kuponskog dohotka i rasta tečajne cijene obveznica.
- URALSIB Sektorska ulaganja (rast zaliha). UK - URALSIB. Otvoreni investicijski fond, koji je dobio povećanje u iznosu od 69, 09%. Cilj je dobiti dohodak ulaganjem u dionice ruskih poduzeća u perspektivnim industrijama.
- RSHB Valutne obveznice. UK - Upravljanje imovinom RSHB. Otvoreni investicijski fond, koji je dobio porast od 61, 71%. Djelatnost osigurava primitak prihoda pri ulaganju imovine u objekte, u skladu s investicijskom politikom društva za upravljanje.
- Sberbank - Potrošački sektor. UK - Sberbank Asset Management. Otvoreni investicijski fond, koji je dobio porast od 60, 24%. Cilj je ulagati u diversificirani portfelj dionica organizacija i tvrtki u potrošačkom sektoru.