Metoda kreditiranja koju je predložila Europska banka za obnovu i razvoj (EBRD) široko se koristi u Rusiji za analizu financijske situacije zajmoprimaca i predviđanje odnosa bankovnih institucija s klijentom. Da biste razumjeli što je izazvalo takav interes ruskih banaka prema predloženom sustavu za procjenu potencijalnih investicijskih projekata, trebali biste se pozvati na povijest EBRD-a i naučiti glavne ciljeve njegovih aktivnosti.
Što je Europska banka za obnovu i razvoj?
Europska banka za obnovu i razvoj (EBRD) je financijska institucija koja pruža investicijski mehanizam osmišljen kako bi podržao slobodno poduzetništvo i demokratske vrijednosti u zemljama u razvoju. Sjedište banke nalazi se u svjetskom financijskom centru - Londonu. Zaposlenici banke obnove dobili su pravni imunitet kao članovi međunarodne organizacije.
Povijest stvaranja
Pojava banke obnove bila je posljedica potrebe za podrškom privatnom sektoru u uvjetima promjene političkog režima zemalja istočnog bloka. EBRD je osnovan 1991. godine, kada je započela reorganizacija post-sovjetskog prostora. Počeci stvaranja bili su 61 zemlja, dvije međunarodne organizacije, a po prvi put je ideja o formiranju banke za obnovu pokrenula 1989. francuski predsjednik Francois Mitterrand.
Struktura i charter EBRD-a
Temeljni kapital banke formiran je od doprinosa država članica EBRD-a koje uključuju 65 zemalja i 2 međunarodne organizacije - Europsku uniju (EU), Europsku investicijsku banku. Povelja EBRD-a predviđa da se samo državama koje se pridržavaju načela demokracije i pluralizma može dodijeliti status "zemlje poslovanja" (primanje ulaganja). Financijski tijekovi koje privlači EBRD provode se ne samo u dolarima i eurima, već iu nacionalnim valutama tih zemalja.
Broj glasova na godišnjoj skupštini dioničara raspoređuje se na temelju broja dionica koje drže imatelji. Rusija čini 4, 1 posto glasova. Struktura Europske banke za obnovu:
|
Područje odgovornosti |
Načelo formacije |
|
|
Upravni odbor |
EBRD najviše tijelo |
Formirana od predstavnika dioničara koje je imenovala državna vlada |
|
Upravni odbor |
Razvoj strategije razvoja, definiranje politike banaka |
Dioničari imenuju svoje predstavnike |
|
predsjednik |
Predstavlja interese EBRD-a na međunarodnoj razini. |
Prema rezultatima glasovanja predstavnici Odbora guvernera |
|
Potpredsjednik |
Pomoćnik predsjednika o svim pitanjima. |
Imenuje ga Upravni odbor na prijedlog predsjednika |
|
Izvršni odbor |
Kontrolira ključna područja djelovanja, stabilne financijske pokazatelje |
Formirana od članova višeg menadžmenta |
|
Odbori za aktivnosti |
Obavljajte zadatke upravljanja |
Strukturu, broj osoblja odobrava Upravni odbor |
Države članice
Područje djelovanja međunarodne organizacije obuhvaća zemlje od Srednje Europe do južnog i istočnog Mediterana. Tradicionalna regija EBRD-a obuhvaća 30 zemalja koje su geografski podijeljene na sljedeća područja:
- Rusija;
- Istočna Europa;
- Srednja Europa, baltičke države;
- Jugoistočna Europa;
- Središnja Azija;
- Turska.
Ciljevi aktivnosti
Glavni cilj EBRD-a je pomoći razviti gospodarstvo temeljeno na načelima zdrave konkurencije. Ciljevi Europske banke za obnovu i razvoj su:
- potpora privatnog sektora u tranziciji u tržišno gospodarstvo (Rusija, Ukrajina, Armenija, Gruzija);
- potpora za privatizaciju poduzeća javnog sektora (Ukrajina, Rumunjska, Moldavija, Mađarska);
- poticanje privlačenja izravnih ulaganja (baltičke države, Bugarska, Makedonija, Rusija);
- pomoć u jačanju financijskih institucija (Poljska, Ukrajina).
Što znači Europska razvojna banka
Banka svoje ciljeve ostvaruje ulaganjem u realni i financijski sektor gospodarstva. Davanjem kredita za otvaranje novih poduzeća banka doprinosi jačanju načela tržišne ekonomije i razvoju poduzetničke aktivnosti. Dobit EBRD-a ostvaruje se iz prihoda od ulaganja u tržište kapitala. Prioritetni sektori gospodarstva u kojima EBRD aktivno sudjeluje u financiranju projekata su:
- Podaci;
- poljoprivreda;
- industrijska proizvodnja;
- energija;
- nuklearna sigurnost.
Smjernice i opseg aktivnosti
Strategija obnove banke je smanjiti društvene i ekonomske napetosti u regijama, što bi moglo predstavljati prijetnju susjednim zemljama. Kako bi se stvorilo povoljno gospodarsko okruženje, EBRD koristi alate za kreditiranje i suradnju s drugim ulagačima, govoreći za njih kao najviši kreditni jamac sigurnosti ulaganja, čije aktivnosti uključuju:
- suradnja s privatnim investitorima i bankarskim institucijama;
- interakcija s međunarodnim financijskim institucijama;
- pomoć u izradi razvojnih planova;
- kreditne operacije;
- razvoj programa za promicanje razvoja gospodarstva.
Funkcije EBRD-a
Glavna svrha banke obnove je integracija gospodarstava zemalja sudionica u svjetsko gospodarstvo. Banka svoju ulogu u ovom procesu obavlja putem sljedećih funkcija:
- promicanje privatnog poslovanja (djeluje kao zajmodavac);
- osiguravanje sigurnosti investicijskih aktivnosti međunarodnih institucija (djeluje kao jamac);
- prikupljanje kapitala od komercijalnih partnera;
- financiranje infrastrukture.
Način kreditiranja Europske banke za obnovu i razvoj
Načela financiranja svake pojedine zemlje, razvijena i odobrena od strane Upravnog odbora banke, osnova su za donošenje odluke o odobravanju kredita. Strategija, na temelju koje EBRD osigurava sredstva, temelji se na pregledu političke i ekonomske situacije u zemlji. Metodologija europske banke uzima u obzir sve moguće rizike potencijalnih investicijskih projekata.
Krediti zemljama u razvoju
Kako bi se olakšao prijelaz postsocijalističke Europe u otvoreno gospodarstvo, EBRD im pruža velika ulaganja i preuzima visoke kreditne rizike. U provedbi operacija, prioritet se daje privatnom sektoru, koji bi trebao činiti najmanje 60% resursa. Državna jamstva za financiranje projekta nisu nužna za razvojnu banku. Glavni kriteriji za odlučivanje o kreditiranju su stupanj rizičnosti ulaganja, povrat ulaganja u projekte.
Ulaganje u privatne poslovne projekte
Mala i srednja poduzeća koja imaju poteškoća s financiranjem iz drugih izvora mogu dobiti ekonomsku pomoć od EBRD-a. Financijski instrumenti za provedbu ciljane potpore privatnom poduzetništvu su:
- Izravno financiranje poslovnih projekata (zajmovi, ulaganja u dionice i dionički kapital, davanje jamstava potencijalnim investitorima).
- Financijsko posredovanje (posrednici uključuju banke, fondove koji su potpisali ugovor s EBRD-om).
EBRD-ov fokus na okoliš
Djelujući u interesu svjetske zajednice, Europska razvojna banka podržava uvođenje inovativnih energetskih tehnologija koje pridonose ekološki prihvatljivom razvoju i zaštiti okoliša. Primjerice, u okviru ovog programa, EBRD banka planira Kazahstanu izdvojiti do 250 milijuna eura za provedbu projekata obnovljivih izvora energije. Kirgistan je u 2022-2023. godini primio kreditnu pomoć u iznosu od 2 milijuna eura za obnovu vodoopskrbnog sustava.
Uvjeti kreditiranja
Zajam iz jednog od programa financiranja može se provesti projektima u zemljama u kojima EBRD posluje. Kako bi odobrio zahtjev za kredit od predstavnika EBRD-a, projekt mora imati visoke šanse za profitabilnost i ispuniti ekološke zahtjeve banke. Ovisno o stupnju komercijalnog rizika, možete računati na iznos od 5 do 15 milijuna eura (ekvivalent nacionalnoj valuti zemlje) za razdoblje od 5 do 15 godina, kamatna stopa može biti fiksna ili plutajuća.
Europska banka za obnovu i razvoj u Rusiji
Na području Rusije postoji stalno predstavništvo EBRD-a, smješteno u Moskvi, i 6 regionalnih. Tijekom postojanja razvojne banke, obujam ulaganja u rusko gospodarstvo iznosio je 25, 4 milijarde eura, što je učinilo EBRD jednim od najvećih investitora. Od osnivanja banke, 792 projekta provedena su u takvim sektorima ruske ekonomije kao:
- financijski, korporativni sektor;
- infrastrukture;
- prirodni resursi;
- Energetska.